В последнее время полимерный преподнес немало сюрпризов. Прогнозирование дальнейшего его развития становится чрезвычайно сложной задачей. Ясно одно: падение закончилось и все больше начинают работать рыночные законы и законы логики. Рынок ждет традиционное «весеннее оживление». Цены на ПМ будут продолжать медленно, но верно расти.

В 4-м квартале 2008 года из-за разразившегося финансово-экономического кризиса рынок полимеров во всем мире претерпел значительное падение.

Было

Напомним, что российский рынок полимеров начал стремительное снижение в ноябре 2008 года и достиг «дна» к середине декабря. К тому моменту уровень цен на полипропилен «тридцатой» марки снизился на 55% относительно начала октября 2008 года, ПВД – на 48,5%, литьевой ПНД – на 21,2%, выдувной ПНД – на 32%. Столь стремительное падение объяснялось, прежде всего, снижением платежеспособного спроса со стороны потребителей и переизбытком предложения со стороны производителей полимерного сырья (в том числе из-за временного прекращения традиционно значительного экспорта). Внес свою лепту и финансовый кризис, и кризис ликвидности, которые вызвали определенную панику: попытка сократить объемы запасов, вернуть денежные средства в оборот и расплатиться с банками привела к одномоментному выбросу на рынок большого объема чрезвычайно дешевого «сливного» материала.

Таблица 1. Динамика рыночных цен на отечественные ПОФ

Вслед за стремительным снижением мировых цен на нефть и мономеры и падением спроса со стороны потребителей снизился уровень цен на полиолефины на европейском и азиатском рынках. Так, к середине декабря цена на полиэтилен в Европе снизились на 50% (до 1 000 евро / т) относительно октября 2008 года, полипропилен подешевел на 40,1% (до 850 евро). В Азии за тот же период полиолефины подешевели на 44,5 %.

К концу декабря на российском рынке начался небольшой рост. Например, рыночное предложение «тридцатки» выросло в цене на 13% и достигло 30,5 – 31,5 руб., ПВД подрос на 12,5 % (до 27 руб./т), ПНД  также подорожал.

Есть

Январь даже в лучшие времена считался «глухим» месяцем, и поэтому у многих игроков возникали сомнения в том, что он покажет положительную динамику, однако это произошло. Но причиной стало не столько оживление спроса, сколько ориентация производителей полимерного сырья на экспорт, чему очень способствует повышение курсов иностранных валют внутри страны и снижение объемов, выделяемых на внутренний рынок. Кроме того, количество материала на рынке регулируется самими производителями, которые на время сокращают объемы производства (например, Томск и Нижнекамск).

Так, к концу января среднее рыночное предложение на «тридцатку» выросло на 9,8 % относительно конца декабря и составило 33,5 руб./кг, ПВД поднялся в цене на 7,4 % (до 28,5 руб.), литьевой ПНД – на 13,5 % (до 42 руб., однако столь значительно повышение цен на литьевой ПНД связано, прежде всего, с его дефицитом), выдувной ПНД – на 11,1 % (до 40 руб./кг).

Европейский и азиатский рынки в январе 2009 года также продемонстрировали обратную привычной тенденцию. Как правило, в связи с изменением спроса в начале года, цены января претерпевают снижение, однако в этом году, наоборот, наблюдается небольшой рост.

В Азии средняя цена января на полиэтилен выросла относительно средней цены декабря на 8,8%, увеличившись к концу месяца до $915 / т.  Средняя цена января на ПП увеличилась на 5 %, и к концу месяца достигла $ 810 / т.

Из-за наметившегося оживления рост произошел и на европейском рынке: средняя цена января 2009 года на ПЭ выросла относительно средней цены декабря 2008 года на 2%, к концу января средняя цена ПНД составляла $910/ т, ПВД – $900/ т, средняя стоимость ПП в конце января составляла около  $905 /т.

Будет

Складываются все предпосылки для дальнейшего роста экспорта полиолефинов, а значит, рост цен на сырье внутри страны будет продолжаться и в феврале 2009.

По слухам, средняя рыночная стоимость полипропилена, поднявшись к началу февраля  до 34 – 34,5 рублей, будет увеличиваться в течение месяца, а по некоторым прогнозам, достигнет в марте значения 40 руб./кг.

С литьевым ПНД ситуация на рынке в феврале будет оставаться напряженной, так как на «Казаньоргсинтезе» не запланирована наработка 2212, а значит, можно также ждать дальнейшего роста его стоимости. Уже в начале месяца предложение 2212 на рынке доходит до 46 руб./кг, а некоторые трейдеры уже предлагают его по 55 руб./кг.

Средняя стоимость ПВД в начале февраля составляет 31 – 32 руб./кг, и также существуют все предпосылки для дальнейшего роста его стоимости.

В последнее время рынок вообще и полимерный рынок в частности преподнес немало сюрпризов. В связи с этим прогнозирование дальнейшего его развития становится чрезвычайно сложной задачей (которая, впрочем, и раньше простотой не отличалось). В одном подавляющее большинство экспертов сходятся: резкое снижение спроса, паника и кризис ликвидности, которые стали причиной глубочайшего падения цен в декабре, вряд ли повторятся, все больше начинают работать рыночные законы и законы логики. Рынок ждет традиционное «весеннее оживление». Поэтому, несмотря на некоторое общее сужение рынка и сложности в ряде ведущих перерабатывающих отраслей (автопром, строительство), цены на ПМ будут продолжать медленно, но верно расти.

Мария Попова,
маркетолог-аналитик,

компания «Симплекс»

Newchemistry.ru